Мой путь к пассивному доходу: что сработало, а что нет
Покупка чужих торговых роботов
Мол, привяжи к брокерскому счёту, залей депозит, он будет торговать и генерить 50% годовых, а ты иди выбирай бентли кабрик с кремовым салоном.
В 99.9% случаев вам продают неработающую торговую систему (они все регулярно "ломаются", даже не скамные), хотя на истории они показывали блестящий результат.
Делается это просто: задним числом собирается набор факторов, ведущий к 100% годовых. Например — лучшие 20 компаний S&P 500. Робот находит паттерн, по которому он их "купил". Типа "3 свечи зелёные, уровень от SMA50 и положение Луны".
Объявляется это Граалем и расторговывается, например, за $1000 в лопоухий ритейл и ищется новый (который якобы предсказал обвал NASDAQ и шортил его на хаях).
У сколь-либо скептического инвестора закрался бы вопрос — почему продавец не влил в этот робот все деньги мира и не скупил всю недвижимость на 1-й линии в Майами-Бич, а за скромные $1000 отвечает на душные вопросы? 😎
Депозиты в банки
Сейчас вроде бы шикарные условия (в США 4–5%).
По "усилиям" — настоящий ПД.
Почему я отношу его к неработающим? Потому что текущие ставки временные. Пока у ФРС высокие учётные ставки. Зафиксировать эту ставку на года вперёд не получится.
Да и депозиты придуманы не для заработка. Они почти всегда проигрывают инфляции и другим видам доходов, хотя хороши по безриску.
Иногда использую депозиты как временную «пристань» для капитала, когда ставка у ФРС высокая, а инфляция не разгоняется. Но долгосрочный ПД — точно не про них.
Прямые займы частным лицам/компаниям
Тут можно вспоминать много грустных историй, но сформулирую кратко. У вас (а не у банка) в долг берут лишь по 2 причинам:
а) банк не даёт такому "чудо" заёмщику;
б) вас кинуть можно, а банк — нет (точнее, сильно опаснее).
Правильно организованное ростовщичество — это серьёзный бизнес со скорингом, коллекторами и энергичным изъятием/реализацией залогов.
А спорадические займы "на бизнес" — это 100% предвестник (или уже свидетель) кассового разрыва у заёмщика и "судорожных хватаний за воздух утопающим".
С учётом геморроя (если всё прописано и защищено залогом), заработок там далеко не пассивный и не аховый. И стоит 1 раз залететь — и капитал радикально страдает в области "такое не отрастает".
Вложение в чужой бизнес "для дивидендов"
Почти легендарный залёт — вложить денег в чужой бизнес и "лишь приезжать на дивидендами", как обещают первоначально.
Это может быть займ или выступание в роли пассивного инвестора (второе даже болезненнее). Когда ты думаешь, что дашь денег, тебе построят бизнес, и будут приносить котлету, оставляя себе скромную часть.
Забегая вперёд — есть шанс на положительный сценарий, но там обычно другая траектория:
А обычная траектория такого Пассивного НЕдохода выглядит так:
Бодрые рассказы и влажные мечты.
Вложился в тему (инвестор, ессно);
Ещё чутка...
Что-то пошло не так — от вечного нуля по итогам месяца до хронических убытков.
Дальше:
или тётя в Уренгое, или кражи, или некомпетентность.
А ваш "пассивный доход" становится "активным геморроем".
Короче, я не видел работающих схем, где волшебник на голубом вертолёте звал в прибыльный бизнес и потом радостно делился прибылью.
Покупка готового бизнеса под "пассивный доход"
Мол, "поставь управляющего (например, жену рулить салоном красоты), и кеш потечёт". Ага… конечно.
Обычно продают:
— висящий на соплях или уже убыточный бизнес,
— умирающую модель,
— нарисованные цифры в отчётности,
— или структуру, где провал в одном месте рушит всё.
Да, возможно купить работающее предприятие и довести до ума. Но это точно не про пассив.
Арендный бизнес (жилая недвижимость)
Первая ступень для розничного инвестора. Но по факту: общение с арендаторами, вопросы бытовые, выселения, звонки в 3 ночи и доход 5–6% в год.
Пробовал знакомый сдавать жильё — вроде бы просто, но реального пассива там нет. То унитаз течёт, то жильцы шумят, то квартиру чинить после выезда. Только если масштабировать с управляйкой — есть шанс.
Заключение
Я не пытаюсь убедить вас, что пассивного дохода не бывает вообще. Он бывает. Но чаще всего он либо:
- построен собственными руками, на собственных деньгах и ошибках,
- куплен очень дорого и не факт что выстоит,
- или связан с уровнями капитала и контроля, куда частному инвестору далеко шагать.
А все эти сказки про "купи, привяжи, поставь — и отдыхай" чаще всего заканчиваются фразой:
"ну это же инвестиции, вы же понимали риски..."
Пусть этот текст не отобьёт у вас желание инвестировать, но поможет включить критическое мышление.
Про мою незамысловатую кнопку "бабло" (без продажи услуг и привлечения чего либо) я пишу в своей тележке:
Хз, звучит это всё как-то слишком сложно и схематозно, я нашёл для себя самую лучшую схему пассивного дохода
Я задонатил на образование и нашёл работу, теперь я занимаюсь тем же самым чем занимался последние 5 лет до этого, но деньги на карту капают
Никаких активных действий, просто работаю, раз в годик-два конечно приходится что-то корректировать чтобы обгонять инфляцию - но в целом норм
Годно! Но разрешите
доебатьсядополнить!Ну так это не «неработающий», это «не работающий неограниченно долго», но такое и про любые другие способы сказать можно, разница только в горизонте :)
Этих причин, конечно, заметно больше. Например — банки неповоротливые и скорят всегда долго, а деньги на сделку иногда (очень часто) нужны быстро. А ещё диверсификация фондирования: для капиталоёмкого бизнеса бывает рискованно сидеть чисто в банковских кредитах, и более безопасно, хоть и более геморройно, сидеть в большом количестве разнообразных источников привлечённых средств. А ещё есть застройщики со своим эксроу.
В общем, причин привлекать частный капитал совсем не две. И да, без ликвидного залога это больше похоже на казино, чем на инвестиции, а с залогом тоже всё небыстро и непросто. То есть, безусловно, ты прав в том, что история с прямым кредитованием — совсем не пассивная, сопряженная с рисками и
геморроемопытом. Но и на капитал неплохо масштабируется, и иметь такое в своём инвестиционном портфеле вполне ок.Жилая — да, много возни, мало доходности (в случае с УК меньше возни и ещё меньше доходности, если только не делать бизнес на УК). А вот коммерческая (помещения под склады, магазины, и т.д.) — вполне ок. Хотя, конечно, тоже не совсем пассивная история, но и без каждодневной суеты.
Зафиксировать ты конечно можешь, но потом придёт ковид (и ты останешься без арендаторов), или резкий рост ставки (и твоя недвига внезапно начнёт приносить меньше депозита), и т.д.
Я не спорю с тем, что депозиты не стоит рассматривать для долгосрочного размещения капитала, но в каких-то отдельных ситуациях это вполне ок инструмент (то же самое применимо и ко всем остальным инструментам, каждый хорош для своей ситуации и хорошо иметь набор разных). Баффет вон тоже в кэше сидит и в ус не дует, у него тоже какие-то свои соображения :)
Мой опыт и мои наглядные примеры говорят, что история вполне рабочая, но конечно совсем не пассивная, впрочем как и торговля опционами, и много других способов получить больше доходности на капитал, чем даёт безрисковая ставка :)
Ждём!
Покупка S&P500/MSCI World считается вложением в чужой бизнес?